3年多來，央行首次降息，而且是非對稱降息，預(yù)示著我國利率新的下行周期已經(jīng)到來，而且利率市場化邁出了實質(zhì)性步伐。各家銀行怎樣應(yīng)對這一略顯“突然”的變化？打開利率浮動空間后，各商業(yè)銀行的定價策略和能力如何？這些都受到了市場各方的高度關(guān)注。

　　銀行最大限度利用浮動空間存款定價策略應(yīng)符合各自行情

　　從去年開始，銀行存款競爭就日趨激烈。此次在允許存款利率上浮之后，各銀行最大限度地利用浮動空間，以提高吸收存款的競爭力。

　　記者近日走訪多家銀行看到，目前銀行存款利率上調(diào)主要集中在短期，雖然各家銀行調(diào)整時間不一，但上浮的方案整體較為一致。工、農(nóng)、中、建、交五大行和郵儲銀行不約而同地將三個月整存整取定期存款利率從2.85%上浮至3.1%，半年期整存整取定期存款利率從3.05%上浮至3.3%，一年期整存整取定期存款利率從3.25%上浮至3.5%，上浮比例達到上限1.08倍。活期存款利率則由0.4%的基準利率調(diào)整至0.44%，上浮10%。同時，民生、招行、光大、浦發(fā)、中信等股份制銀行也將利率調(diào)整的幅度基本與大銀行保持一致。而一些城商行則上調(diào)至3.575%，上浮比例達到上限1.1倍。而2年期、3年期等中長期存款利率除個別銀行以外，均未上調(diào)。

　　某國有大銀行人士告訴記者：“這主要是由銀行的存款結(jié)構(gòu)決定的�！蹦壳埃�在大多數(shù)銀行的存款中，活期存款、1年期以下的短期存款占絕大多數(shù)，一般銀行的活期存款占比都在50%左右，一些銀行甚至更高。

　　因此對銀行而言，活期存款、短期存款的流失風(fēng)險較大，對銀行的影響也更大，所以銀行更有積極性對該類存款利率進行上浮。而且，從技術(shù)上考慮，中長期定期存款面臨再選擇風(fēng)險，無論是儲戶還是銀行均不會輕易對其進行調(diào)整。

　　銀行存款利率出現(xiàn)分化，普通儲戶有了更多的選擇權(quán)，但記者在多家銀行支行看到，辦理存款業(yè)務(wù)的客戶跟以往相比，并未有太大變化，銀行工作人員也表示，近幾天來咨詢存款利率的客戶較多，咨詢理財產(chǎn)品收益的客戶也有所增加，特別是中長期理財產(chǎn)品更受投資者歡迎，但把存款搬家的并不多。

　　記者隨機詢問了幾名在銀行辦理業(yè)務(wù)的客戶，大多數(shù)表示，目前大銀行存款利率沒有什么變化，如果儲蓄搬家要涉及轉(zhuǎn)賬及其他費用，還費時費力。此外，如果存到別的利息高的銀行，按10萬元存一年計算，利息才增加幾百元，吸引力不算太大，暫時對銀行利率調(diào)整持觀望態(tài)度。

　　專家認為，此次非對稱降息，無疑是減少了銀行的利息收入，造成銀行負債業(yè)務(wù)壓力加大，銀行攬儲競爭會更加激烈。從目前各家銀行存款利率上浮的情況看，小銀行明顯“高于”大銀行，專家強調(diào)，提高定價有利于增強銀行存款競爭力，但過高的存款利率同時也會增加銀行的成本，各銀行應(yīng)制定適合自己行情的存款定價策略。

　　企業(yè)和個人“減負”

　　銀行優(yōu)質(zhì)客戶業(yè)務(wù)受沖擊

　　此次央行宣布調(diào)息后，銀行個人房貸利率折扣會否松動調(diào)整，成為市場關(guān)注的熱點。

　　記者近日致電幾家大型銀行，了解到的基本情況是：中行個人首套房貸利率目前執(zhí)行9折優(yōu)惠；工行個人首套房貸款利率原則上施行基準利率，一般會有9.6折或9.7折；建行個人首套房貸利率目前執(zhí)行8.5折，申請再高的折扣需要額外的條件；交行原則上執(zhí)行基準利率，根據(jù)客戶資質(zhì)不同折扣不同，普通的交銀客戶可以9.5折，但最高折扣也是8.5折。幾家銀行均表示，目前均無進一步優(yōu)惠的打算。

　　雖然對房貸利率折扣銀行不松口，但對民眾來說，月供是實實在在地減少了，按五年以上貸款基準利率下調(diào)0.25個百分點計算，假設(shè)一套房子總價100萬，按照通常貸款七成即70萬來計算，再假設(shè)貸款期限為20年，按照等額本息的還款方式，降息后，房貸每月少還105元。

　　同樣，對于企業(yè)來說，降息也直接減輕工業(yè)企業(yè)的財務(wù)負擔(dān)，此次降息將貸款利率浮動區(qū)間的下限從基準利率的0.9倍擴大為0.8倍，對于議價能力強的客戶如集團客戶，還可以獲得更多的利率折扣，其財務(wù)費用的降低會更顯著。據(jù)農(nóng)行近日發(fā)布的宏觀經(jīng)濟周評數(shù)據(jù)顯示，綜合計算本次降息能為企業(yè)和居民每年節(jié)省1450億元的利息支出。

　　有專家表示，利率浮動范圍調(diào)整有助于銀行對優(yōu)質(zhì)企業(yè)、中小型企業(yè)和國家重點支持的產(chǎn)業(yè)實施一定程度的貸款利率優(yōu)惠，減輕企業(yè)負擔(dān)。但由于各家銀行都積極爭取優(yōu)質(zhì)客戶，銀行的貸款議價能力勢必較弱，對其貸款利率必然會降到下浮空間的最下限，其貸款的收息率將受到較大影響，從而對銀行優(yōu)質(zhì)客戶業(yè)務(wù)帶來沖擊。因此，銀行應(yīng)該結(jié)合利率市場化的大背景，及時調(diào)整客戶營銷策略，從綜合效益和長期效益兩個角度來衡量客戶的貢獻度，全面提高資產(chǎn)定價能力。

　　提升服務(wù)才能留住客戶

　　雖然市場認為此次央行允許存款利率浮動或?qū)⒂|發(fā)銀行攬儲大戰(zhàn)，但是記者近日在采訪中發(fā)現(xiàn)，各銀行普遍表示現(xiàn)在不能僅靠利率戰(zhàn)來留住客戶，要通過不斷優(yōu)化自身服務(wù)來提升客戶的忠誠度。

　　某國有大銀行人士向記者表示，“目前銀行僅僅靠高利息來吸引客戶效果有限，銀行目前主要還是針對客戶的需求不斷完善服務(wù)，通過創(chuàng)新產(chǎn)品來滿足客戶潛在的需求。”

　　實際上，目前多數(shù)銀行都依靠多種服務(wù)來“捆綁”客戶，現(xiàn)在往往在客戶的存款賬戶下也會開通各種理財賬戶，基金賬戶等，可以說客戶跟銀行聯(lián)系得越緊密，離開的難度也就越大。但總的來說，隨著客戶需求的不斷增加，銀行業(yè)在細分客戶、提升服務(wù)上也在不斷改進。

　　在采訪中，不少民眾也向記者表示，現(xiàn)在選擇銀行主要是看銀行的服務(wù)水平，而且不會僅僅把錢存入銀行，還要主動購買一些理財產(chǎn)品，哪家銀行在理財?shù)确矫孀龅谋容^貼心、比較方便就更有吸引力。

　　專家建議，面對競爭，銀行在提高服務(wù)效率和水平的同時，應(yīng)加大對現(xiàn)有存款客戶開發(fā)力度，除了存款，還要盡可能向客戶提供包括支付結(jié)算、工資發(fā)放、繳費、基金、保險、信用卡等多種服務(wù)，提高客戶轉(zhuǎn)移成本，增加客戶粘性。

　　某大型國有銀行有關(guān)人士向記者表示，當(dāng)前乃至未來幾年，銀行的存貸款利差仍將保持在一定的水平。但必須要意識到，隨著利率市場化進程的不斷深入，銀行單純依靠存貸利差的生存空間將越來越小。商業(yè)銀行需要從現(xiàn)在開始，逐步轉(zhuǎn)變原來主要依靠做大存貸款規(guī)模的粗放式發(fā)展模式，增強危機感和緊迫感，提前謀劃、及早準備，以業(yè)務(wù)經(jīng)營轉(zhuǎn)型來迎接利率市場化的挑戰(zhàn)。